Vi har mistet vores måde - Afsnit A: Den "Wealth Management 'moniker

Siden spirende tæt på et årti siden, udtrykket &'; Wealth Management &'; er blevet en slags standard moniker for et stort udvalg af finansielle tjenesteydelser og tilbud, ligesom &'; klimaændringer &' ;, &'; fedtfattigt &' ;, og &'; social networking &' ;. Udtrykket er blevet brugt (og misbrugt) af en masse kommentatorer på vores industri, til tider, som om det beskrevet, hvad alle finansielle tjenesteydelser fagfolk gøre for et levende. Jeg tror finansielle planlæggere desperat brug for en bedre moniker

Desværre, inden øjnene på de fleste mennesker, kommentatorer og endda industri deltagere, kernen proposition af &';. Wealth management &'; er kommet til at repræsentere den endeløse og lejlighedsvis cirkulære jagter af øgede finansielle afkast.

Wealth management er måde mere end at have de bedste finansielle afkast og erhverve løsninger på den billigst mulige pris.

På trods af den tilsvarende mængder af kapital bliver investeret på finansielle produkter, de aren &'; t gerne motorkøretøjer eller egenskaber vi køber, fordi de don &'; t afskrive efter brug. I stedet afskrive finansielle produkter, afhængigt af de kendte og ukendte forandringer i vores liv, og ifølge de usete påvirkninger af lovgivning, markeder, og også en aktiv produktudvikling produktionslinje, der er helt sikkert skyndte sammen med kloge aktuarer cramming ekstra fortjeneste fra bedre produkter.

Kernen løfte om formuepleje har brug for at være levering af større økonomisk sikkerhed, i modsætning til at erhverve i dag &'; s billigste eller mest effektive produkter. Kom produkter velfungerende på konkurrencedygtige priser kunne være meget vigtig, men kun af sammenhængen, at de betalte præmier og leverede produkter leverer købere med øget sikkerhed i deres økonomiske liv.

I op kommende rater af denne serie af indlæg Vi &'; ll tale om:

· hvorfor produkt- satser og forestillinger er ikke nok for formueforvaltning (del 2),

· hvad anstændige finance-specialister virkelig gøre (del 3); og

·.. hvilken type af nyt moniker de finansiel rådgivning markedets behov (del 4) Restaurant