Opsamling den konkurrencemæssige fordel fra reference Data Management

Alle organisatoriske data falder i den ene af to kategorier – transaktionsdata og referencedata. I forbindelse med lovpligtig rapportering af finansielle institutioner, er betydningen af ​​transaktionsdata selvindlysende. Efter alt, er det faktiske transaktioner, der er mest ansvarlig for at afgøre, i hvilken grad en finansiel institution er eksponeret i form af kredit-, markeds- og likviditetsrisici.

, referencedata er dog vigtigt også. Kaldes også statiske data, referencedata omfatter produkt- eller sikkerhedsmæssige beskrivelser, modparter, kalendere eksterne marked og prisdata. Referencedata er beskrivende karakter, og deles på tværs af brancher og genbruges i transaktioner. Referencedata vil blive påvirket af de nye regler, især i form af ekstra datafangst (fx som beskrevet i Solvens II, Basel III og FATCA (Foreign konto Tax Compliance Act)).

Men godt forvaltet referencedata kan give en platform for virksomhedernes vækst og konkurrenceevne. God referencedata er en stærk fundament for business intelligence, der giver indsigt i produkterne og sætter scenen for maksimalt afkast.

finansielle sektor er forblevet i spidsen hvad angår proces automatisering er berørt. Det er sagt, mellem de to typer data, referencedata er ofte sværere at automatisere og kræver traditionelt mere manuel indgriben. Men hver manuel proces i forvaltningen af ​​data er dyrt, begrænset og binder ned medarbejdere, som ellers ville blive involveret i andre værdiskabende aktiviteter.

Som virksomhed vokser, så gør mængden af ​​data. Og som nye bestemmelser som Solvens II, Basel III og FATCA sparke i, så gør mængden af ​​oplysninger, der er fodret til lageret risiko data bruges til at udføre interne risikostyring og generere regulatoriske rapporter. Manuel datastyring kan kun gå så langt, før mængden af ​​data bliver overvældende.

Husk, at tiden for indgivelse regulatoriske rapporter er begrænset – ofte så lidt som 20 dage efter udløbet af den pågældende periode. Manuel indgriben øger også risikoen for fejl. I modsætning hertil strategisk automatisering af reference og transaktioner datafangst, analyse og modellering giver mulighed for en real time visning af business eksponering.

Dette reducerer sandsynligheden for downstream uoverensstemmelser. For eksempel, hvis visse egenskaber ved modparten, instrument eller klient har ændret sig, vil de straks blive afspejlet i lageret risikodata og de efterfølgende rapporter risikogrupper. Følgende er nogle af de områder, hvor reference- lav kvalitet af data og dårlige referencedata ledelse kan have en direkte kapital og omkostninger indvirkning på forretningen

Regulatory Capital – Tager Basel III som et eksempel, kan den ukorrekte klassifikation af aktiver som følge af forkerte eller ufuldstændige referencedata (f.eks manglende produktkategorier, manglende ratings, forkert modpart oplysninger osv) nødvendiggør tilbageholdelse af yderligere kapital i balancen dermed fratage kapital fra business &' ; core overskudsgivende aktiviteter.

For eksempel modpartsrisiko ladning i P & L afhænger af hver given modpart &'; s sandsynlighed for misligholdelse. Inkonsistente eller unøjagtige referencedata vil ikke blot føre til ukorrekt risikorapportering, men også unøjagtig P &L beregning. I store finansielle institutioner, hvor kapital og P &. L er i de milliarder af dollars, kan udgifterne til sådanne tilsyneladende minimal fejl i risikoen datawarehouse være kolossal

Produkt setup – Dårlig forvaltning af referencedata kan hæmme en organisation &'; s evne til at skabe nye produkter hurtigt. I den finansielle sektor, hvor hastigheden af ​​at reagere på ændringer i markedsforholdene kan gøre en stor forskel i indtægter, udvikling robuste, risikobaserede vurderede produkter med kort varsel er afgørende.

STP – Straight Through Processing (STP) er en stor del af banksektoren i dag. Fra de mindste til de største banker, er der næppe nogen finansiel institution, der ikke har en form for STP. De forretningsmæssige fordele er klare – hurtigere behandling, lavere manuel indgriben og betydelige omkostningsbesparelser. Men succesraten for STP afhænger af kvaliteten og sammenhængen i transaktionsdata og reference-.

For eksempel, fraværet af et kontonummer, BIC identifikator, fodret wire eller IBAN ville forhindre en udgående eller indkommende bank transaktion bliver automatisk anvendt til modtageren konto. Hver mislykkedes handel eller transaktion har en omkostning, den største komponent idet mandetimer forpligtet til manuelt at reparere hver mislykkedes handel eller transaktion
.